La compañía combina datos de liquidación de VisaNet con infraestructura de préstamos en blockchain para facilitar nuevas oportunidades de financiamiento a programas de tarjetas vinculadas a stablecoins y empresas fintech.
Visa (NYSE: V) anunció un nuevo enfoque de préstamos onchain, diseñado para ayudar a los programas de tarjetas vinculadas a stablecoins y a las empresas fintech a acceder a capital de trabajo mediante infraestructura de préstamos basada en blockchain y datos de Visa.
Los préstamos onchain se han convertido en uno de los segmentos de mayor crecimiento dentro de las finanzas digitales. Según el Visa Onchain Analytics Dashboard, desde 2020 se han otorgado más de USD 694 mil millones en préstamos denominados en stablecoins a través de protocolos de préstamos onchain, dando paso a un mercado global de crédito que opera las 24 horas del día, los siete días de la semana.
Sin embargo, gran parte de esta actividad continúa concentrada en los mercados de criptomonedas y todavía no ha llegado de manera significativa a los negocios y experiencias de pago cotidianas.
Visa busca contribuir a cerrar esa brecha combinando los datos de liquidación de VisaNet con infraestructura de crédito onchain.
Estos datos pueden ayudar a los prestamistas a comprender mejor el funcionamiento de los programas, facilitando la evaluación de oportunidades de financiamiento ajustadas a sus necesidades y la provisión de capital para respaldar sus objetivos.
“Las stablecoins no solo están cambiando la forma en que se mueve el dinero, también están creando oportunidades para replantear la infraestructura financiera que hace posible los pagos”, expresó Rubail Birwadker, líder global de Productos de Crecimiento y Alianzas de Visa.
Agregó que la combinación de datos de pagos confiables y tecnologías onchain puede generar nuevas formas de liquidez y ayudar a las empresas a acceder a capital de manera más transparente y programable, acorde con la velocidad del comercio actual.
Visa acelera su estrategia global de stablecoins
El anuncio forma parte de una estrategia más amplia de Visa en torno a las stablecoins, que incluye el reciente lanzamiento de Visa Stablecoin Platform, orientada a permitir la liquidación con stablecoins, ampliar los programas de tarjetas vinculadas a estos activos y ayudar a instituciones financieras a incorporar nuevas herramientas de activos digitales.
Actualmente, más de 160 programas de tarjetas vinculadas a stablecoins operan en la red de Visa, con un volumen de pagos que, según la compañía, ha aumentado cerca de un 200 % interanual.
Además, el volumen de liquidación con stablecoins de Visa recientemente superó una tasa anualizada de USD 10 mil millones.
Crédito onchain para agilizar el acceso a capital de trabajo
Para muchas empresas emergentes del sector de pagos, acceder a capital de trabajo puede convertirse en un desafío durante períodos de rápido crecimiento.
Las alternativas tradicionales de financiamiento suelen exigir que las compañías alcancen una escala considerable, acumulen varios años de operación o atraviesen procesos manuales de evaluación antes de obtener crédito.
Visa considera que una infraestructura de préstamos basada en blockchain y respaldada por datos confiables de pagos puede contribuir a enfrentar estos desafíos, ofreciendo mayor transparencia y eficiencia.
Un ejemplo de este modelo es el trabajo de Visa con Credit Coop, que proporciona capital de trabajo y financiamiento para la liquidación de programas de tarjetas vinculadas a stablecoins mediante contratos inteligentes.
Estos contratos permiten automatizar procesos relacionados con el financiamiento, la gestión de garantías y el pago de los préstamos.
Con autorización del cliente, Credit Coop combina datos de liquidación de Visa con registros de transacciones onchain para evaluar el desempeño crediticio y respaldar el financiamiento automatizado de las liquidaciones.
Según los datos proporcionados, este modelo ha respaldado desde 2023 más de USD 2.5 mil millones en volumen acumulado de liquidaciones financiadas, sin registrar impagos en las líneas de financiamiento participantes.
La infraestructura también ha procesado más de 3,000 operaciones de préstamo y 9,000 operaciones de pago de manera programática onchain, generando un registro transparente y auditable de la actividad financiera.
“Las empresas de pagos siempre han contado con buenas garantías en sus cuentas por cobrar de liquidación, pero no disponían de una forma de mostrar a los prestamistas su desempeño en tiempo real”, señaló Chris Walker, fundador y CEO de Credit Coop.
Walker explicó que la combinación de los datos de liquidación de Visa con infraestructura onchain permite evaluar el desempeño en tiempo real, garantizar pagos directamente desde el flujo de liquidación y facilitar capital procedente de prestamistas participantes a medida que crecen los programas.
Conexión entre las finanzas tradicionales y los activos digitales
Visa considera el crédito onchain como una extensión de sus esfuerzos para conectar la infraestructura financiera tradicional con las tecnologías emergentes relacionadas con los activos digitales.
A medida que evolucionan los ecosistemas de pagos digitales, el acceso a liquidez continúa siendo un requisito fundamental para el crecimiento de las empresas.
La compañía entiende que los modelos que combinan infraestructura de pagos confiable, activos tokenizados y servicios financieros programables tienen potencial para impulsar nuevas modalidades de préstamos, gestión de tesorería y liquidación dentro del ecosistema global de pagos.
“Visa lleva décadas ayudando a que los pagos sean más seguros, confiables y accesibles”, afirmó Catalina Tobar, líder de Productos de Crecimiento y Alianzas de Visa para América Latina y el Caribe.
“A medida que surgen nuevas formas de dinero digital, vemos una oportunidad para aplicar esos mismos principios a la próxima generación de servicios financieros”, agregó.
